[反重力思考] 房价

（一）
假设，一个开发商通过工行贷款1000万元用于开发一个楼盘。理论上讲，如果它卖不出房子，届时还不起银行的钱，就再也没有翻身的机会。但问题是，中国在银行改革的基础上开了一条口子，为了各银行之间的竞争，工行、农行、建行等全部实行独立运营。这本来是好事，可是我们不难想像，这个开发商从工行贷款1000万的后果：它只需用500万来开发房子，然后把售价提升，再把这个开发中的房子按它的售价标准抵押从农行再贷款2000万，然后再用这2000 万中的1000万开发一套售价更高的房子来找建设银行抵押贷款4000万……如此一来，就成了一个滚雪球的疯狂贷款模式。此时，房子卖不卖得出去已不重要，空置面积与空置率也不重要了，关键是房价要高，有“合法”的高零售价的楼盘作抵押，开发商自然就越来越容易从银行贷款。

那么，这样一来造成的后果就是，房子价格只攀不跌！因为不能跌。一跌银行贷出去的款就再也回不来了。这可是政府的银行，国家的钱。所以，为了堵住这个资金黑洞，一些人便开始疯狂制造舆论炒房子，大放厥词，混淆视听。

（二）
按揭本来是一种西方很流行的制度，也很合适。但这个制度一旦运用到中国就有点问题了。因为从大的体制上来说，所有银行都是国家的，而不是私人的。所以贷款这个关口就不可能控制得住，只要文件上说得过去，人们就能贷到款。

为了早日缓解第一个诱因所带来的资金黑洞，个人按揭售房制度于是浮出水面。于是美国老太太和中国老太太关于买房的“著名”故事冒出来了，让人们纷纷去按揭，今天，国内个人购房有91%以上是通过银行按揭方式来完成的。不但有人按揭了，而且是疯狂地按揭。比如，他先按揭一套50万的房子，自己出 10万首付然后从银行贷出40万。之后再把这个房子抬高价格到100万出售，由他的亲戚或者老爸老妈买下，也用按揭的方式自己出首付20万再从银行贷出 80万，然后就不管了。他们不还贷款怎么办？银行爱收不收。反正根据合同我还不上钱你可以收走房子，两不相欠。等于说，房子几经倒手，转了一圈，抬高了几倍价格后又回到了银行手里。这就解释了为什么很多新楼盘刚开始修就被“炒房团”买走了。他们炒的不是赌房子会升值，而是拿了房子去收拾银行，自己从中获利。

银行拿到这个房子怎么办？变成了房东，更不敢降价了。只好再加点价接着卖。即使你直接从开发商手里买来的房子，说不定都已经转了好几次手又回到银行以及开发商手里了，其间的资金黑洞实在堪称神秘莫测。

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